FOTO: PIXABAY
Poduzetnici koji nisu svjesni „troška“ neiskorištenog popusta za prijevremeno (ranije) plaćanje, znanog i kao cassa-sconto, ne znaju niti financijski učinak propuštene prilike. Cassa-sconto je ustvari implicitna kamata koju kupac plaća a koju je mogao izbjeći da je iskoristio mogućnost plaćanja računa prije njegovog redovnog dospijeća. S druge strane, ranija naplata računa za prodavatelja znači smanjenje prosječnog broja dana naplate računa što znači manje zahtjeva za obrtnim kapitalom i dodatnim financiranjem.
Pretpostavimo da je kupac primio račun na iznos od 10.000 eura s uvjetima plaćanja 2/10 neto 30. Neto 30 znači da račun dospijeva u redovnom roku od 30 dana. 2/10 znači da će prodavatelj odobriti kupcu 2% popusta ako plati račun u roku od 10 dana umjesto 30 dana i to je ustvari cassa-sconto.
Cassa-sconto nije samo popust, to je implicitni trošak financiranja odnosno skrivena cijena koju dužnik plaća ako ne iskoristi ponuđeni popust za plaćanje računa prije roka dospijeća.
U konkretnom slučaju, ako kupac iskoristi cassa-sconto, plaća 200 eura manje odnosno 9.800 eura umjesto 10.000 eura. Ovih 200 eura kupac može tretirati kao iznos „povrata na investiciju“ od 9.800 eura. Posljedično tome, stopa povrata na investiciju bit će:
200/9.800 = 2,04%
Isti bi se postotak dobio kada bi se cassa-sconto od 2% podijelio s nazivnikom (100% - odobreni popust u %). Dakle, kupac je zaradio 2,04% zato što je račun platio 20 dana ranije.
Ako želimo izračunati nominalni godišnji trošak propuštenih cassa-sconta iz gornjeg primjera, formula bi bila sljedeća:
2,04% x 365/20 = 37,23%
Ako želimo izračunati efektivni godišnji trošak propuštenih cassa-sconta, pod uvjetom da kupac kontinuirano koristi cassa-sconto u svim mjesecima u godini, onda će se koristiti sljedeća formula:
((1+0,0204)^(365/20)) - 1 = 45,76%
U svakom slučaju, gornji izračuni jasno pokazuju da je godišnji trošak propuštenog cassa-sconta, bilo nominalni ili efektivni, značajan.
Tablica 1. Nominalni i efektivni godišnji trošak neiskorištenog cassa-sconta
Neiskorišeni cassa-sconto za kupca možemo tumačiti i kao da je kupac dobio kratkoročni kredit od prodavatelja. Cijena tog kredita (kamata) je iznos propuštenog cassa-sconta. Iz Tablice 1. vidljivo je da će godišnji troškovi neiskorištenog cassa-sconta biti to viši što je viša stopa odobrenog popusta za ranije plaćanje i što je manji broj dana odgode (S-R).
Godišnji trošak cassa-sconta i broj dana odgode su obrnuto proporcionalni. Što je manji broj dana odgode to kupac češće propušta popust tijekom jedne godine.
Primjerice, ako je broj dana odgode 20, broj propuštenih ciklusa popusta (cassa-sconta) je 365/20 = 18,25 puta što rezultira vrlo visokim godišnjim troškom propuštenog cassa-sconta.
Ako je broj dana odgode 60, broj ciklusa u godini je 365/60 = 6,08 puta što znači da kupac plaća iznos propuštenog cassa-sconta samo 6,08 puta godišnje što rezultira nižim godišnjim troškom propuštenog cassa-sconta.
U svakom slučaju, poduzetnici koji vode računa o ovom aspektu poslovanja svjesni su „skupoće“ propuštenih prilika.
Za sva dodatna pitanja slobodno nam se obratite putem TEB-ovog telefonskog savjetničkog servisa.
----------
Osigurajte jednostavnu, brzu i praktičnu primjenu računovodstvenih, poreznih i ostalih propisa u praksi kroz neograničeno telefonsko savjetovanje, popuste na TEB-ovim seminarima i webinarima, stručne, aktualne i praktične članke, jedno pisano mišljenje i ostale pogodnosti. Detaljne informacije o svim pogodnostima koje ostvarujete odabirom TEB-ovog sustava usluga i pretplatom na časopis „Financije, pravo i porezi“ pogledajte na:
Natrag